國家糧油信息中心市場監(jiān)測部 認為，禽流感疫情將影響短期玉米需求，特別是 2-4 月份的玉米需求量，預計期間飼用玉米需求量將同比減少 300-350 萬噸，但是從全年看，飼用玉米需求量仍將同比提高，但增幅將因禽流感問題而同比減小。

　　1. 玉米飼用需求量仍然增長但幅度減小

　　國家糧油信息中心市場監(jiān)測部 認為， 2003/04 年度飼用玉米需求量為 9060 萬噸，較上年度的 9025 萬噸略增 35 萬噸。增量主要通過全年豬飼料的剛性增長和下半年肉禽和蛋禽飼料的產量恢復性增長實現(xiàn)。

　　1.1. 飼料產量同比增長拉動玉米需求

　　預計年度內我國飼料產量將達到 8278 萬噸，同比增長 80 萬噸，增幅 1% 。產量增幅主要通過豬料、水產及其他飼料的增產而實現(xiàn)。其中配合飼料產量預計為 6620 萬噸，同比增長 95 萬噸，增幅 1% ；濃縮飼料產量預計為 1659 萬噸，同比減少 15 萬噸，減幅 1% 。濃縮飼料產量下降的主要原因是預計農戶散養(yǎng)家禽數(shù)量將因禽流感疫情而減少，導致對濃縮飼料需求下降。一般來說，散養(yǎng)農戶通常采取購買濃縮飼料后自行添加玉米、糠麩的方式來飼養(yǎng)家禽。因此禽流感疫情對濃縮飼料的影響要略大于對配合飼料的影響。

　　預計配合飼料中豬料產量為 2509 萬噸，同比增產 168 萬噸，增幅 7% 。由于上半年肉禽和蛋禽飼料消費低迷，預計飼料企業(yè)會將生產重點向豬飼料轉移，這將是年內豬飼料產量增長的重要原因；預計配合飼料中肉禽料產量為 1653 萬噸，同比減少 104 萬噸，減幅 6% ； 預計配合飼料中蛋禽料產量為 1394 萬噸，同比減少 67 萬噸，減幅 5% ；預計配合飼料中水產及其他飼料的產量為 1064 萬噸，同比增長 98 萬噸，增幅 10% 。

　　1.2. 禽流感疫情出現(xiàn)將強化年內玉米消費的季節(jié)性特征

　　但是玉米需求量變動的季節(jié)性特征將因禽流感疫情的出現(xiàn)而較上年增強。突出表現(xiàn)為上半年消費量同比大幅減少，而下半年消費量同比大幅增加。并且預計下半年由于市場需求恢復和玉米及其他糧油產品價格上漲，將刺激飼料企業(yè)和貿易商增加玉米庫存的積極性，造成市場上玉米需求的真實數(shù)量被放大，由此使得期間玉米供給再度呈現(xiàn)緊張態(tài)勢，并推動價格的進一步上漲。

　　預計 2003/04 年度飼料消費玉米量為 9060 萬噸，同比增長 35 萬噸。其中 2003 年 10-12 月份國內飼用玉米（含配合飼料直接消費玉米量和濃縮飼料間接消費玉米量）需求量為 2450 萬噸；

　　預計 2004 年 1-3 月份國內飼用玉米需求量為 1780 萬噸；較上一季度減少 27% ；

　　預計 2004 年 4-6 月份國內飼用玉米需求量為 2200 萬噸；較上一季度增加 24%;

　　預計 2004 年 7-9 月份國內飼用玉米需求量為 2630 萬噸；較上一季度增加 20% 。

　　2. 玉米需求量預計 3 月份降至年內最低

　　假設“禽流感疫情將在 3 月末受到較好的控制，屆時市場上養(yǎng)殖業(yè)的生產信心和居民對禽類產品的消費信心都將逐漸恢復”，由此也可得出以下 3 、 4 月份將是國內飼用玉米消費量最低時期的基本預測。并且， 禽流感疫情的出現(xiàn)將使低谷期需求量的降幅增大，時間延長。 圖 1 是禽流感疫情出現(xiàn)前、后對 2003/04 年度飼用玉米月度消費量的不同預測。

　　這一預測的基本依據是 “養(yǎng)殖業(yè)對國內肉禽和蛋禽業(yè)產生影響——主要體現(xiàn)在禽苗補欄數(shù)量減少上，并因肉禽和蛋禽生產特征的不同而首先體現(xiàn)在肉禽上——在 2 、 3 月份最為嚴重，因此 3 、 4 月份將年內家禽養(yǎng)殖生產和飼料消費的低谷期，屆時飼用玉米的消費量也將降至年內最低水平” 。

　　肉禽從禽苗投放到育成，成為商品雞上市大約需要 6-8 周的時間。因此國內養(yǎng)殖業(yè)戶如果在 2 月份和 3 月份減少肉禽苗的補欄量基本不會對 2 月份和 3 月上中旬市場禽肉供給量產生重大影響，因為期間上市的肉禽均為 1 月份以前投放的禽苗所生產的，這部分肉禽會繼續(xù)消費飼料。但是 2 、 3 月份新苗投放減少會導致 3 、 4 月份育成商品雞所用的飼料用量大幅減少，并間接造成市場上玉米用量的大幅下降；

　　預計國內禽肉產量將自 2 月份起逐步減少，但 2 、 3 月份減幅將較為緩慢，因為此時市場消費的禽肉基本為禽流感出現(xiàn)前補欄的禽苗生產而成的。預計在進入 4 月份后，前期肉禽苗補欄數(shù)量減少對禽肉產量的影響將較為充分在市場上顯現(xiàn)出來，屆時禽肉產量將出現(xiàn)較大幅度的下降，并在 4 、 5 月份時降至全年的最低水平。進入 6 月份后，禽肉產量將隨禽苗補欄數(shù)量的增加而逐漸增長，預計到 8 月份后，禽肉月產量將恢復至正常水平

　　對蛋禽而言， 2 、 3 月份將同樣出現(xiàn)蛋禽苗補欄數(shù)量大幅下降的問題，并影響到 3 、 4 月份育成雞對于飼料的消費量，間接影響玉米消費量。但是蛋禽養(yǎng)殖周期較長，從禽苗因此其季節(jié)性低谷期出現(xiàn)的時間也要較禽肉延后。一般來說，蛋禽從禽苗投放到開始產蛋要經過 18 周，且產蛋初期的產蛋率只有 3-5% 。進入產蛋高峰期要經過 32 周以后，屆時的產蛋率可以達到 90% 以上。因此， 2 月份和 3 月份養(yǎng)殖業(yè)戶蛋禽補欄數(shù)量減少在市場上真正形成影響，即市場上禽蛋供給數(shù)量大幅下降要到 7 、 8 月份時才明顯顯現(xiàn)出來。

　　預計在 2-4 月，國內蛋禽飼養(yǎng)量和禽蛋產量均將減少，但降幅較為平緩，進入 5 月份后下降速度將明顯加快，到 7 、 8 月份時降至全年最低水平。

　　特別需要提醒的是， 7 、 8 月份國內禽蛋產量下降，將會推動期間雞蛋的價格。雞蛋價格上漲一方面將刺激養(yǎng)殖戶的放養(yǎng)積極性，另一方面也將通過養(yǎng)殖業(yè)效益的好轉而刺激飼料企業(yè)的生產積極性，以及對期間飼用玉米需求量的增長。這將是推動期間玉米價格上漲的一個重要動力。

　　3. 2003/04 年度配合飼料玉米需求定量分析

　　本報告定量分析的前提假設條件為：禽流感疫情可以在 3 月份受到較好控制，屆時市場上養(yǎng)殖業(yè)戶的生產信心和局面對禽蛋制品的消費信心將同步逐漸恢復。

　　2003/04 年度我國配合飼料產量預計為 6620 萬噸，同比增長 95 萬噸，增幅 1% 。

　　其中配合飼料中豬料產量為 2509 萬噸，同比增產 168 萬噸，增幅 7% 。以 65% 的添加玉米添加比例計算，則年度內配合豬飼料玉米用量約為 1631 萬噸；

　　年度內我國配合肉禽和蛋禽飼料產量約為 3007 萬噸，其玉米添加比例約為 60% ，則年度內我國配合肉禽和蛋禽飼料玉米用量約為 1804 萬噸。

　　年度內我國配合水產及其他飼料產量約為 1064 萬噸，其玉米添加比例約為 55% ，則年度內我國配合水產及其他飼料玉米用量約為 585 萬噸。

　　初步估算， 2003/04 年度我國配合飼料玉米消費量為 4020 萬噸（本數(shù)據與前文 分地區(qū)配合飼料玉米用量 4219 萬噸的估算數(shù)據 有差別，原因在于本數(shù)據為按均值推算結果）。

　　近年來的飼料生產實踐表明，我國配合飼料玉米的月均量約為 340-350 萬噸，預計受禽流感影響嚴重的 2-4 月我國配合飼料玉米月均用量將僅為 290 萬噸，期間玉米需求累計減量為 150-180 萬噸，減幅為 15-17% 。但是預計 5 月份以后需求將快速恢復到正常水平（見圖 2 ）。如果考慮到農戶使用濃縮飼料時直接自行添加的玉米數(shù)量，則 2-4 月份國內飼用玉米數(shù)量將同比減少 300-350 萬噸。

　　4. 供給仍然偏緊將是后期價格上漲動力

　　國家糧油信息中心市場監(jiān)測部 認為，禽流感疫情對消費的影響是暫時性和階段性的，而國內玉米供給偏緊的局面已經初步形成，因此在市場消費信心逐漸恢復后，玉米供需矛盾將推動價格再次出現(xiàn)上漲。并且前期用糧企業(yè)因需求不旺而延緩采購的行為將使市場出現(xiàn)集中采購的行為，從而推動價格進一步上漲。

　　分析認為，年內國內玉米供需關系將繼續(xù)向緊張方向發(fā)展。由于東北地區(qū)大豆種植收益高于玉米，農戶在近年春播生產中種植大豆的積極性將增強，玉米播種面積將相應減少。在華北黃淮地區(qū)，當?shù)卮好薹N植效益高于春玉米，農戶也將因增加棉花的種植面頰而相應減少玉米的播種。 4 月份正處于春播高峰，玉米播種面積減少無疑會給用糧企業(yè)一個強有力的“后期價格將上漲”的預期，從而進一步增強其采購玉米的積極性，推動玉米價格上漲。

　　除了玉米市場本身供需關系變化對玉米價格的拉動作用外，相關市場價格變動對玉米價格的示范效應也不容忽視。

　　首先，是肉禽制品價格上漲對飼料糧價格的示范和推動作用。根據糧油信息中心分析預測部的預測， 3 、 4 月份將是國內肉禽存欄量和肉禽制品市場供給量最低的時期，而 4 月份居民消費信心恢復后對禽肉制品的需求量將快速增加，供需矛盾將推動肉雞苗和禽肉價格在 4 月份上漲。禽類制品價格上漲不但可以增強飼料企業(yè)的生產信心，也將增加其對玉米、豆粕等飼料原料的采購數(shù)量。

　　其次，是小麥價格上漲價格拉動玉米價格。糧油信息中心分析預測部預測年內國內冬小麥產量將因播種面積的減少而繼續(xù)下降，春小麥播種面積和產量雖然預期將同比增加，但仍不能改變年內小麥總產量連續(xù)第五年下降的基本態(tài)勢。受此影響，預計年內華北黃淮地區(qū)小麥上市后，價格將高開高走，對玉米市場的供需關系和價格將形成示范和拉動作用。

　　國家糧油信息中心市場監(jiān)測部 認為，受玉米供需關系轉變和相關市場價格上漲的雙重影響，國內玉米價格在 7 、 8 月份將有將較大幅度的上漲。